Индикаторы объема на Форекс

Подробности Просмотров: 10884

Рейтинг: 4 / 5

Пожалуйста, оцените

Неоспоримым преимуществом фондовой биржи над валютным рынком Форекс является возможность видеть количество (объемы) торгуемого инструмента. Другими словами, на рынке акций трейдер всегда видит, сколько акций куплено или продано другими игроками. На Форекс ситуация иная – мы не знаем, покупают сейчас евро или продают доллар (EURUSD). Но можно воспользоваться индикаторами объема . которые позволяют определить объем сделок, но не их направленность.

Общие правила для всех индикаторов объема на Форекс:

1. Если торговые объемы снижаются – интерес к валютной паре уменьшается, возможна кратковременная стабилизаций цены либо изменение тенденции (тренда).

2. При повышении объемов торговых операций стоит ожидать увеличение интереса к текущей динамике курса – тренд может как усилиться, так и развернуться.

3. Бывают ситуации, когда постепенное уменьшение объемов приводит к резкому изменению цены.

4. При наличии пиков объемов возможен разворот тренда.

Как видим, сигналы достаточно туманны. Для повышения точности прогноза следует использовать дополнительные индикаторы – например, мувинги (Moving Average).

В торговом терминале Метатрейдер 4 доступно 4 вида таких индикаторов: Accumulation/Distribution . Money Flow Index . On Balance Volume и Volumes (меню Вставка → Индикаторы → Объемы). Рассмотрим детальнее особенности каждого из них.

Accumulation/Distribution (A/D)

Название осциллятор переводится как “накопление/распределение”. При анализе учитывается лишь направление кривой осциллятора, числовые значения не столь важны.

Money Flow Index (MFI)

Данный осциллятор очень похож на индекс относительной силы (RSI), но учитывает объемы (тиковые). MFI хорошо использовать как индикатор определения силы денежных потоков, вложенных в конкретный актив или выведенных из него.

On Balance Volume (OBV)

Учитывает объем и изменения цены, которые сопровождают данный объем.

Следует учитывать только направление кривой, а не ее значение (уровень).

В большинстве случаев индикатор OBV следует за ценой, повторяя ее движения. Если наблюдается расхождение (дивергенция) индикатора с ценой, стоит ожидать разворота текущего тренда.

На график осциллятора OBV можно наносить как трендовые индикаторы, так и другие осцилляторы.

Volumes

Объемы в данном случае – это количество заключенных контрактов по всем торговым операциям за определенный интервал времени. Низкие уровни объема значат, что инвесторы не определились – такая ситуация характерна для консолидации. Если большинство игроков уверены в своих силах и факте положительной динамики цены, объемы будут расти.

Если тренд восходящий, Volumes будут увеличиваться в периоды роста цены и уменьшаться в период ее падения. При нисходящем тренде все наоборот – объемы растут в периоды, когда цены падают.

В целом, можно использовать любой из выше описанных индикаторов объема . но не загромождать график их накоплением. Проведя сравнительный анализ, можно сделать вывод, что в основном данные индикаторы объема очень схожи между собой, вместе с тем, они достаточно полезны для анализа текущей рыночной ситуации.

Помним, что прибыльность торговли очень сильно зависит от выбранного вами брокера!

Интерпретация показателей индикаторов на Форекс

Многие трейдеры читали в учебниках, как различные индикаторы делятся по категориям и группам в зависимости от характера отображения рыночной информации, но часто забывают, как эти индикаторы обычно работают вместе. Начинающие трейдеры могут легко попасть в ловушку мультиколлинеарности, используя больше одного индикатора из той же самой группы и ловушки соглашательства, используя индикаторы, которые показывают нам именно то, что мы хотим увидеть. В данной статье мы исследуем различия в индикаторах и то, как мы можем избежать этих ловушек.

Математически-рассчитанные индикаторы могут быть разделены на две категории - лидирующие и запаздывающие. В то время как лидирующие индикаторы идеально подают сигналы перед движением рынка, запаздывающие индикаторы дают сигналы уже после того, как движение началось. По принципу своего построения, лидирующие индикаторы используют рыночный шум, чтобы спрогнозировать будущее ценовое действие. Поэтому, они обязательно более чувствительны к ценовому движению. Наоборот, запаздывающие индикаторы пытаются исключать или сгладить рыночный шум, чтобы ясно показать, когда рынок действительно делает устойчивое движение.

Лидирующие индикаторы предпочитают диапазонные трейдеры, и они дают сигналы более часто, чем запаздывающие индикаторы. К сожалению, по той причине, что лидирующие индикаторы дают информацию заранее, они обычно производят более высокую долю ложных сигналов. Это означает, что трейдер должен использовать диапазон лидирующих индикаторов, чтобы отфильтровать ложные сигналы.

Трендовые трейдеры, более вероятно, будут использовать запаздывающие индикаторы, и эти индикаторы будут обычно подавать сигналы менее часто, чем лидирующие индикаторы. Платой за дополнительную уверенность, которую дают нам запаздывающие индикаторы, является то, что мы вынуждены пропустить часть движения. Запаздывающие индикаторы могут быть приемлемыми для нас в том случае, если мы склонны иметь более высокую уверенность в своих результатах.

Трейдеры могут использовать сочетание лидирующих и запаздывающих индикаторов. Например, они иногда используют лидирующий индикатор, чтобы подготовиться к возможной сделке и затем используют запаздывающий индикатор в качестве сигнала входа в рынок. Мы можем посмотреть, как это работает, на примере валютной пары EURUSD:

Недельный график EURUSD. Сочетание лидирующих и запаздывающих индикаторов.

На графике помечены сигналы покупки, подаваемые Стохастиком (1, 2 и 3 в окне индикатора). Классический сигнал покупки возникает, когда линия Стохастика пересекает уровень 20 снизу вверх.

Первый сигнал покупки (1) успешно спрогнозировал начало длинного бычьего движения вслед за краткосрочным откатом цены, после пересечения 26-периодной Скользящей средней, прежде чем началось устойчивое восходящее движение.

Второй сигнал покупки (2) не сопровождался закрытием цены выше Скользящей средней. Если бы мы вошли в рынок просто на основании лидирующего сигнала Стохастика, то мы, в конечном счете, понесли бы потери по этой сделке. В этом случае, используя Скользящую среднюю в качестве запаздывающего индикатора, мы отфильтровывали ложный сигнал Стохастика, являющегося лидирующим индикатором. Таким образом, мы спасли наш торговый капитал для последующих сделок.

Третий сигнал покупки (3) сопровождался закрытием цены выше Скользящей средней, подтверждая сделку.

Чтобы правильно оперировать как можно большим количеством различных индикаторов, мы должны не только рассуждать категориями лидирующих и запаздывающих индикаторов, но также и рассмотреть группы индикаторов. В своей книге Боллинджер о Полосах Боллинджера Джон Боллинджер предлагает следующие группы индикаторов, из которых следует выбирать сигналы: Импульсные, Трендовые, Настроения, Объема, Изменчивости и Перекупленности/Перепроданности.

Он также вводит понятие ловушки соглашательства, которая обычно происходит, когда трейдеры смотрят индикаторы, показывающие им именно то, что они хотят видеть, в качестве подтверждения для входа в рынок. Я думаю, многие трейдеры проходили через это, и результаты всегда были печальными. Эта ловушка, также является одной из причин, почему мы должны вначале тщательно отобрать наши индикаторы и инструменты и затем придерживаться их, не меняя в процессе торговли.

Как трейдеры, мы должны понимать, что нельзя установить на графике два одинаковых индикатора - например, два Стохастика, и рассчитывать эффективно отфильтровывать ложные сигналы. Точно также, мы не должны использовать два индикатора из той же самой группы - естественно, что они подтвердят друг друга!

По этой же причине, графические модели и трендовые линии также вносят хорошую диверсификацию. Например, трендовые линии могут также оказаться прогнозирующим инструментом, но они не будут показывать нам ту же самую информацию, что и технические индикаторы. Поэтому, они могут очень хорошо дополнять другие индикаторы.

Очень важно понимать, что мы хотим получить от индикаторов - отфильтровывать рыночный шум или интерпретировать этот шум. Иначе, мы можем просто смотреть на один только ценовой график. Это походит на формирование команды советников в бизнесе: вам необходимы люди, которые имеют опыт в различных областях, каждая из которых имеет свою собственную специфику. Когда вы слушаете их всех, вы получаете более ясную картину происходящего, и на основе этого принимаете более взвешенные решения.

Индикаторы объема и их использование в торговых системах

Vasilich said: 16.02.2012 10:17

Индикаторы объема и их использование в торговых системах

Индикаторы объема

Индикаторы объема можно условно разделить на две категории: индикаторы, повторяющие линию цены в сглаженном виде ( OBV, A/D ) и индикаторы, действующие по принципу осцилляторов ( осциллятор объема, осциллятор Клингера, осциллятор Чайкина ).

Общие правила для всех индикаторов объема на Форекс :

Если торговые объемы снижаются – интерес к валютной паре уменьшается, возможна кратковременная стабилизаций цены либо изменение тенденции (тренда). При повышении объемов торговых операций стоит ожидать увеличение интереса к текущей динамике курса – тренд может как усилиться, так и развернуться. Бывают ситуации, когда постепенное уменьшение объемов приводит к резкому изменению цены. При наличии пиков объемов возможен разворот тренда.

Рассмотрим несколько наиболее известных индикаторов объема

На первое место стоит поставить OBV Гранвилла.

OBV (on Balance Volume) – индикатор балансового объема разработан биржевым гуру 70-х годов прошлого века Джозефом Гранвиллом. Кривая индикатора OBV используется для подтверждения тренда при «нормальном поведении» объема и сигнализации смены тренда при дивергенции. Кривая строится по значениям дневного объема на момент закрытия.

Если цена закрытия этого дня была ниже, чем цена закрытия предыдущего дня, величина объема будет со знаком минус. Если цена закрытия текущего дня выше вчерашнего аналогичного значения, объем будет положительным. Отсчет в целях фильтрации ложных сигналов обычно ведется не от нуля, а от 10 тысяч. Само числовое значение не особенно важно при интерпретации индикатора – намного важнее его направление.

В построении торговых систем линия этого индикатора сама по себе не используется – она применяется в качестве базы для наложения других индикаторов. Считается, что OBV более точно поддается компьютерному анализу, чем сама цена. Открыв OBV в отдельном окне, на него можно накладывать любые индикаторы. Например, простые скользящие средние с разными периодами.

Написать торговую систему, которая будет работать на пересечении этих скользящих средних – хрестоматийный вариант, только вместо цены здесь использован индикатор OBV.

Код системы будет следующим:

где opt1 и opt2 – периоды скользящих средних.

VRC (Volume Rate of Change)

VRC (Volume Rate of Change) – индикатор скорости изменения объема . Этот индикатор, родственный скорости изменения цены ( Price Rate of Change ). Он вычисляется по той же формуле, только вместо цены подставляется объем. Интерпретация этого индикатора опять же базируется на том, что все экстремумы рынка сопровождаются взрывным увеличением объема. Индикатор просто определяет степень силы этого взрыва.

Формула индикатора скорости изменения объема представляет собой отношение разности текущего объема и объема n дней назад к значению объема n дней назад, выраженное в процентном виде. При разработке торговых систем можно брать за точку открытия позиции нулевую линию, подобно тому, как интерпретируется индекс товарного канала. В этом случае длинные позиции будут открываться при пересечении линией индикатора нулевой линии снизу вверх, а короткие позиции – при пересечении линией индикатора нулевой линии сверху вниз. Код этой торговой системы будет следующий:

Надо отметить, что система при этом выдает большое количество сигналов и не обладает устойчивой кривой доходности, поэтому нуждается в модернизации.

Можно добавить к системе выходы по пересечении неких экстремальных значений индикатора, подобно тому, как это делается с осцилляторами. Тогда код системы будет таким:

Осциллятор Клингера

Осциллятор Клингера – этот индикатор объема был разработан специально для краткосрочного трейдинга аналитиком Стефаном Дж. Клингером. Он стремился к тому, чтобы вновь созданный индикатор выделял краткосрочные тенденции среди долгосрочного тренда, предоставляя трейдеру возможность спекулировать на откатах, фильтруя движения против тренда. В итоге Клингер разработал почти готовую механическую торговую систему.

Тренд в концепции индикатора определяется суммой трех значений бара: двух экстремумов и цены закрытия .

Если сумма текущего дня больше суммы предыдущего дня, это означает аккумуляцию . А если сумма текущего дня меньше суммы предыдущего, возникает дистрибуция . Тренд не меняется, если эти суммы равны, что бывает крайне редко. Все это выражено в виде осциллятора, представляющего собой разницу между экспоненциальными скользящими средними с периодами 34 и 55 дней, на которые наложена сигнальная линия скользящего среднего, период, метод и сдвиг которого могут варьироваться по желанию трейдера. Этот осциллятор отслеживает « силу объема » денежных поступлений в финансовый инструмент и из него.

Сигналы подаются:

Простейшая торговая система на основе этого индикатора, как не трудно догадаться, будет выглядеть так:

где opt1 – период экспоненциального скользящего среднего.

Недостатком такой системы служит большое количество позиций, открываемых против тренда. Сам автор индикатора рекомендует использовать для подтверждения сигналов перекупленности и перепроданности индикатор Вильямса %R . а для подтверждения тренда - MACD .

При использовании %R торговая система будет иметь следующий вид:

Соответственно, подтверждением правильности сигнала служит пересечение линией %R отметки –50 . а opt1 и opt2 – периоды экспоненциальной скользящей средней и %R Вильямса .

С использованием MACD подтверждением бычьего сигнала будет служить пересечение MACD сигнальной линии снизу вверх, а подтверждением медвежьего сигнала – пересечение MACD сигнальной линии сверху вниз. Тогда код будет следующий:

Осциллятор объема

Осциллятор объема – в отличие от осциллятора цены, этот осциллятор использует в качестве объекта интерпретации объема сделок. Фактически он рассчитывается в виде выраженной в пунктах или (чаще) в процентах разности между двумя скользящими средними, наложенными на объем торгов по финансовому инструменту. Эта разность определяет направление общей тенденции объема . Если осциллятор выше средней линии (по умолчанию – 0), объем растет, если ниже нулевой линии – объем падает. Так же можно интерпретировать и цену. То есть код торговой системы будет иметь уже знакомый нам по другим осцилляторам вид:

где opt1 и opt2 – периоды экспоненциальных скользящих средних, а opt3 – значение средней линии.

Аккумуляция-распределение

Аккумуляция-распределение – индикатор был разработан в 1972 г. Ларри Вильямсом. Так же, как и предыдущие индикаторы объема, этот индикатор связывает движения цены с движениями объема . Чем больше изменение объема, тем сильнее волатильность рынка – так утверждал Вильямс. Этот индикатор похож на OBV Гранвилла . Когда кривая индикатора растет, это означает, что активы куплены, и цена имеет предпосылки к росту. Когда кривая падает, это означает продажу активов с вытекающими отсюда последствиями для цены.

Индикатор вычисляется как объем, умноженный на отношение разности цен открытия и закрытия к разности экстремумов дня. Мощным сигналом является дивергенция между показаниями индикатора и значениями цены. Это свидетельствует о ценовом пике или ценовом дне. Если цена достигает нового максимума, а A/D начинает падать, это означает возможность продажи, если цена опускается до нового минимума, а A/D поднимается, это означает возможность покупки.

В построении торговых систем индикатор можно использовать в качестве фильтра тренда и волатильности рынка . Для определения точек входа и выхода он не подходит. Можно накладывать на него другие индикаторы, подобно тому, как их накладывают на цену. Например, так будет выглядеть система, состоящая из этого индикатора в комбинации с полосами Боллинджера :

Осциллятор Чайкина

Осциллятор Чайкина – индикатор, производный от индикатора аккумуляции-распределения. Он представляет собой разность скользящих средних этого индикатора. Методика интерпретации характерна для всех осцилляторов. Когда цены достигают нового максимума или минимума, а осциллятор совершает дивергенцию, трейдер должен принимать решение соответственно о продаже или покупке .

Думаю, при его применении стоит использовать в сочетании с осциллятором фильтры тренда, так как не уверен в целесообразности торговли по индикатору против доминирующего тренда. Впрочем, для большинства осцилляторов это правило также верно. Сначала определяем на часовом графике евро экстремальные линии осциллятора. Тестирование показывает, что эти линии равны –100 для длинных позиций и 64 для коротких. Затем определяем линии, на которых осуществляется закрытие. Согласно результатам тестирования на том же графике, эти значения равняются 296 для длинных позиций и –821 для коротких.

Таким образом, код системы будет иметь такой вид:

Что еще хочется отметить, каким бы из перечисленных индикаторов Вы не пользовались, для повышения точности прогноза следует использовать дополнительные индикаторы – например, мувинги (Moving Average ).

Источники: forex-invest.tv, www.fxguild.info, forexforum.ru